第一创业摩根大通证券有限责任公司关于江苏联发纺织股份有限
公司2011年度募集资金存放与使用情况的核查意见
第一创业摩根大通证券有限责任公司（以下简称“保荐机构”）作为江苏联
发纺织股份有限公司（以下简称“联发股份”、“公司”）首次公开发行股票的
保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交易所股票上市
规则》、深圳证券交易所中小企业板保荐工作指引》等相关规定，对联发股份2011
年度募集资金存放与使用情况进行了核查，并发表如下核查意见：
一、募集资金基本情况
经中国证券监督管理委员会证监许可[2010]372号文“关于核准江苏联发纺
织股份有限公司首次公开发行股票的批复”，并经深圳证券交易所同意，公司于
2010年4月14日向社会公众公开发行普通股（A股）股票2700万股，每股面值
1元，每股发行价人民币45元。募集资金总额1，215，000，000.00元，扣除发行
费用61，040，000.00元，募集资金净额1，153，960，000.00元。截止2010年4
月19日，公司上述发行募集的资金已全部到位，业经天健正信会计师事务所有
限公司以天健正信验（2010）综字第010047号验资报告验证确认。
根据财政部《关于执行企业会计准则的上市公司和非上市企业做好2010年
年报工作的通知》(财会[2010]25号)的精神，公司于2010年度对发行费用进行
了重新确认，将2010年4月首次公开发行股票发生的8，358，100.00元广告费.
路演费、上市酒会费等费用，调整计入了当期损益，最终确认的发行费用金额为
人民币52，681，900.00元，最终确定的募集资金净额为人民币1，162，318，100.00
元。2011年4月公司将该资金归还募集资金账户。
截至2011年12月31日，公司募集资金余额为人民币89，303，788.56元。
二、募集资金存放和管理情况
一)募集资金管理情况为了规范募集资金的管理和使用，保护投资者权益，公司依照《公司法》.
《证券法》、《深圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指引》等法律法规，
结合公司实际情况，制定了《江苏联发纺织股份有限公司募集资金管理制度》，
对募集资金实行专户存储、专人审批、专款专用。
在募集资金到位后，公司及子公司根据募投项目实施需要，分别在银行开立
了6个募集资金专用存储账户，并与募集资金开户银行、保荐机构分别签订了《募
集资金三方监管协议》，具体情况如下：
1、公司与中国工商银行股份有限公司海安支行及保荐机构于2010年5月
17日共同签订了《募集资金三方监管协议》。
2、全资子公司海安联发棉纺有限公司（以下简称“海安棉纺”）与中国银行
股份有限公司海安支行、保荐机构于2010年6月21日共同签订《募集资金三方
监管协议》。
3、控股子公司海安县联发制衣有限公司（以下简称“海安制衣”）与中国银
行股份有限公司海安支行、保荐机构于2010年6月21日共同签订《募集资金三
方监管协议》。
4、海安县联发制衣有限公司之全资子公司宿迁联发制衣有限公司（以下简
称“宿迁制衣”）于2010年8月4日与中国银行股份有限公司宿迁支行、保荐机
构共同签订《募集资金三方监管协议》。
5、全资子公司江苏占姆士纺织有限公司（以下简称“占姆士”）与交通银行
股份有限公司海安支行、保荐机构于2010年12月22日共同签订《募集资金三
方监管协议》。
6、海安联发棉纺有限公司之全资子公司阿克苏联发纺织有限公司（以下简
称“阿克苏纺织”）与中国农业银行股份有限公司阿克苏营业部、保荐机构于2011
年3月30日共同签订《募集资金三方监管协议》。
自募集资金到位以来，公司均按《募集资金管理办法》中对募集资金的存放.
使用、使用情况的监督及信息披露等规定执行，未有违背《募集资金管理办法》
规定条款的行为。
（二）募集资金专户存储情况
截至2011年12月31日，募集资金的存储情况列示如下：
金额单位：人民币元
公司名称银行名称账号初时存放金额截止日余额存储方式
本公司工行海安支行11111201290003480801，162，318，100.0056，445，295.04活期
海安棉纺中行海安支行840245679095001229，460，000.001，461，282.91活期
海安制衣中行海安支行84024567940809500181，950，000.00活期
宿迁制衣中行宿迁支行89515741340809500130，000，000.00活期
占姆士交行海安支行719001601018010022738105，600，000.0026，312，058.22活期
阿克苏纺织农行阿克苏支行355201040007234129，000，000.005，085，152.39活期
合计89，303，788.56
三、募集资金使用情况
2011年度募集资金使用情况如下：
金额单位：人民币元
募集资金总额1，162，318，100.00本年度投入募集资金总额508，349，699.49
报告期内变更用途的募集资金总额162，712，300.00已累计投入募集资金总额1，077，917，277.16
累计变更用途的募集资金总额162，712，300.00
累计变更用途的募集资金总额比例14.00
截至期末项目可行
是否已变项目达到预定是否达
承诺投资项目和超募资募集资金承诺投资调整后投资总额截至期末累计投入投资进度本年度实现的效性是否发
更项目（含本年度投入金额可使用状态日到预计
金投向总额(1)金额(2)（）(3)益生重大变
部分变更）期效益
＝(2)/(1)化
承诺投资项目
1、高档织物面料织染及
否374，230，000.00374，230，000.0057，893，168.61371，868，364.2799.37 11年6月121，323，310.30是否
后整理加工技术改造
2、江苏省色织纺织品研
否50，000，000.0050，000，000.001，762，210.027，372，515.1314.75 12年12月不适用不适用否
究开发中心建设项目
3、高档特种天然纤维纱
是229，460，000.00100，460，000.008，782，445.0299，485，428.6799.03 11年12月18，920，000.00是是
线生产线技术改造
4、新建20万锭高档棉
否129，000，000.00124，127，834.11124，127，834.1196.22 12年1月是否
纱生产线项目
5、高档衬衫吊挂流水生
是81，950，000.0048，237，700.001，502，878.0548，237，700.00100.00 11年12月30，873，154.05是是
产线技术改造
6、永久性补充流动资金33，712，300.0033，974，400.6633，974，400.66100.78不适用不适用不适用
承诺投资项目小计735，640，000.00735，640，000.00228，042，936.47685，066，242.84171，116，464.35
超募资金投向
1、高档色织面料技术改
否215，358，000.00215，358，000.00207，471，139.80215，358，000.00100.00 11年12月57，948，072.46是否
造项目
2、网络体系建设项
否105，600，000.00105，600，000.0072，835，623.2280，131，034.3275.88 12年6月-759，070.08否否
目
3、归还银行贷款16，600，000.0016，600，000.0016，600，000.00100.00不适用不适用不适用
4、永久性补充流动资金80，762，000.0080，762，000.0080，762，000.00100.00不适用不适用不适用
超募资金投向小计418，320，000.00418，320，000.00280，306，763.02392，851，034.3257，189，002.38
合计1，153，960，000.001，153，960，000.00508，349，699.491，077，917，277.16228，305，466.73
①公司“江苏省色织纺织品研究开发中心建设项目”：由于受市场低迷的影响，公司产品结构提升缓慢，为使研发投入与公司主打产品开发需求相匹配，让资金利用更有
未达到计划进度或预计
效率，公司推迟了项目实施进度。公司将根据需求逐步增加投入。
收益的情况和原因（分
②占姆士公司“营销网络体系建设项目”，因占姆士品牌大楼规划发生局部变更，土建工程与公用辅助工程等建设延期半年，计划2012年6月底达到预定使用状态。
具体募投项目）
③其他进度未达100的募集资金项目均为工程、设备尾款，公司及子公司将根据合同适时支付。
①安棉纺实施“高档特种天然纤维纱线生产线技术改造项目”可行性发生重大变化：自2008年风暴以来，受国际国内市场环境影响，客户对高档特种纤维面料的消
费信心不足，市场需求被推迟，常规品种仍是公司订单主体结构，如海安棉纺公司继续实施“高档特种天然纤维纱线生产线技术改造项目”，可能使得所产高档特种纤维
纱线与公司目前的面料产品实际生产情况不相适应，从而可能造成特种纤维纱线产能闲置。为了实现募集资金使用效益最大化以及为股东和企业带来更为稳定的回报，
结合公司不断发展壮大、用纱和用棉需求进一步扩大的趋势，公司计划将海安本部作为公司未来高档纤维纱线供应基地，生产方向向高档纤维纱线调整，同时为了保证
项目可行性发生重大变常规品种纱线
